華映科技[000536]概述

要點(diǎn)一:所屬板塊 機(jī)構(gòu)重倉(cāng)板塊，預(yù)虧預(yù)減板塊，海峽西岸板塊，福建板塊，電子元件板塊，融資融券板塊。

要點(diǎn)二:經(jīng)營(yíng)范圍 從事新型平板顯示器件、液晶顯示屏、模組及零部件的研發(fā)、設(shè)計(jì)、生產(chǎn)、銷售和售后服務(wù)。(銷售限于自產(chǎn)產(chǎn)品，凡涉及審批許可項(xiàng)目的，只允許在審批許可的范圍和有效期限內(nèi)從事生產(chǎn)經(jīng)營(yíng))。公司主營(yíng)電機(jī)和房地產(chǎn)。公司與日本本田技研工業(yè)株式會(huì)社合資創(chuàng)辦福建閩東本田發(fā)電機(jī)組有限公司,確定了以稀土永磁電動(dòng)機(jī)為核心的戰(zhàn)略目標(biāo)。該產(chǎn)品市場(chǎng)技術(shù)性能指標(biāo)達(dá)到國(guó)際先進(jìn)、國(guó)內(nèi)領(lǐng)先水平,并獲得國(guó)家專利。

要點(diǎn)三:資產(chǎn)重組+液晶模組1 2010年3月，以4.36元/股定向發(fā)行5.56億股(向華映百慕大發(fā)行50031.22萬(wàn)股，向華映納閩發(fā)行3004.04萬(wàn)股，向福日電子發(fā)行2548萬(wàn)股)購(gòu)買福建華顯75%的股權(quán)，深圳華顯75%的股權(quán)，華冠光電75%的股權(quán)以及華映視訊75%的股權(quán)和206基地資產(chǎn)，主營(yíng)業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型為液晶模組制造。購(gòu)買資產(chǎn)確定為242343.06萬(wàn)元。參與方承諾36個(gè)月內(nèi)不轉(zhuǎn)讓。(2010年3月，增發(fā)完成)。四家LCM公司目前的主要客戶為中華映管子公司華映納閩，其中，福建華顯，華冠光電，華映視訊主要采用來(lái)料加工的運(yùn)營(yíng)模式(即華映納閩向各公司提供液晶面板等原材料，各公司接受華映納閩委托進(jìn)行液晶模組加工并收取加工費(fèi)用)，深圳華顯采用進(jìn)料加工的運(yùn)營(yíng)模式(即深圳華顯向華映納閩采購(gòu)液晶面板等原材料，加工成液晶顯示模組后再銷售予華映納閩)。2010年福建華顯實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)19418.80萬(wàn)元，深圳華顯實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)3249.15萬(wàn)元，華冠光電實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)10318.10萬(wàn)元，華映視訊(吳江)公司實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)14，267.38萬(wàn)元。

要點(diǎn)四:資產(chǎn)重組+液晶模組2 福建華顯擁有8條液晶顯示生產(chǎn)線，產(chǎn)能為90萬(wàn)片/月。福建華顯的主要產(chǎn)品為15，17，20，22寸IT用液晶模組。深圳華顯擁有4條TV液晶顯示模組生產(chǎn)線，產(chǎn)能為20萬(wàn)片/月，深圳華顯的主要產(chǎn)品為26，32，37寸TV用液晶模組。華冠光電于擁有6條液晶模組生產(chǎn)線，產(chǎn)能為120萬(wàn)片/月。華冠光電主要產(chǎn)品為17，19，22寸IT用液晶模組。華映視訊擁有3個(gè)LCM 廠，共計(jì)有16 條IT 用液晶模組線，4 條TV 用液晶模組線，形成IT 用液晶模組140 萬(wàn)片/月，TV 用液晶模組20 萬(wàn)片/月的生產(chǎn)能力。華映視訊主要產(chǎn)品有 14.1，15，17，19/18.5，20，22，26 寸液晶模組。液晶模組是進(jìn)行液晶顯示器組裝的重要元件，其應(yīng)用產(chǎn)品包括液晶電視，筆記型電腦，臺(tái)式液晶顯示器等。

要點(diǎn)五:液晶模組生產(chǎn) 2011年1月，為了順應(yīng)市場(chǎng)變化及公司長(zhǎng)期發(fā)展需要，公司及控股子公司擬投資生產(chǎn)10.1英寸以上(含10.1英寸)液晶模組。首期擬由控股子公司華映視訊利用現(xiàn)有設(shè)備進(jìn)行改造生產(chǎn)10.1英寸液晶模組產(chǎn)品。投資預(yù)算不高于人民幣500萬(wàn)元，規(guī)劃產(chǎn)能為200萬(wàn)片/月。后續(xù)將視市場(chǎng)情況，在公司或控股子公司擴(kuò)大投資規(guī)模。

要點(diǎn)六:受讓華映光電股權(quán) 2013年1月，公司擬繼續(xù)受讓華映百慕大、華映納閩、華映視訊、順明電子、允有電子、志品技術(shù)合計(jì)持有華映光電股份有限公司35%股權(quán)，合計(jì)受讓金額為7億元人民幣。華映光電成立于1994年1月11日，注冊(cè)資本為232,552.61萬(wàn)元人民幣。經(jīng)營(yíng)范圍為開(kāi)發(fā)、設(shè)計(jì)、生產(chǎn)單色顯像管、單色顯示管、彩色顯像管、電子槍、管面涂布材料及相關(guān)零部件等。截至2012年9月30日，資產(chǎn)總額為395,657.81萬(wàn)元人民幣，負(fù)債總額為242,460.32萬(wàn)元人民幣，歸屬于母公司的股東權(quán)益為149,970.98萬(wàn)元人民幣，2012年1-9月?tīng)I(yíng)業(yè)收入為185,609.31萬(wàn)元人民幣，營(yíng)業(yè)利潤(rùn)為8,540.91萬(wàn)元人民幣，歸屬于母公司的凈利潤(rùn)為4,631.54萬(wàn)元人民幣。華映光電成功的轉(zhuǎn)型使其成為以中小尺寸平板顯示產(chǎn)品及相關(guān)零部件加工為主，兼具觸控產(chǎn)品加工一條龍的的產(chǎn)業(yè)鏈，通過(guò)此次交易，將加速公司介入觸控產(chǎn)業(yè)、智能手機(jī)、平板顯示產(chǎn)品的業(yè)務(wù)市場(chǎng)。

要點(diǎn)七:定向增發(fā) 2014年4月，公司擬向特定對(duì)象非公開(kāi)發(fā)行A股股票不超過(guò)8,100萬(wàn)股，發(fā)行價(jià)格19.98元/股。本次募集資金總額預(yù)計(jì)將不超過(guò)人民幣16億元，其中13億元將用于向科立視公司增資，用于觸控顯示屏材料器件二期項(xiàng)目，剩余3億元補(bǔ)充流動(dòng)資金?？屏⒁暪局饕獜氖缕桨屣@示屏及觸控組件材料器件的研發(fā)、設(shè)計(jì)、生產(chǎn)、銷售和售后服務(wù)，是國(guó)內(nèi)首家生產(chǎn)鋁系硅酸鹽類蓋板玻璃公司。目前全世界能生產(chǎn)該產(chǎn)品的公司包括科立視公司在內(nèi)僅有5家，產(chǎn)品還處于供不應(yīng)求狀態(tài)。公司表示，通過(guò)本次非公開(kāi)發(fā)行，可以進(jìn)一步完善公司產(chǎn)業(yè)鏈布局，降低項(xiàng)目單位投資成本，同時(shí)改善公司資產(chǎn)結(jié)構(gòu)和財(cái)務(wù)狀況，減少流動(dòng)資金需求壓力。

要點(diǎn)八:間接控制ST廈華 下屬公司華映視訊(75%)持有ST廈華10021萬(wàn)股，占ST廈華總股本的27%，為ST廈華第一大股東。(2010年8月，廈華電子擬向特定對(duì)象非公開(kāi)發(fā)行不超過(guò)23000萬(wàn)股股票。本公司及控股子公司未作為特定對(duì)象參與本次廈華電子非公開(kāi)發(fā)行股票。上述非公開(kāi)發(fā)行股票方案若經(jīng)相關(guān)部門核準(zhǔn)實(shí)施后，將可能導(dǎo)致本公司持有廈華電子的股份比例下降，但不低于16.66%。)

要點(diǎn)九:觸控模組材料項(xiàng)目 2011年3月，擬投資觸控模組材料項(xiàng)目?？偼顿Y額4000萬(wàn)美元，建設(shè)期為一年。其中注冊(cè)資本額為2000萬(wàn)美元，公司以內(nèi)部累積的自有資金投資960萬(wàn)美元，占股權(quán)48%，其它由其他法人或自然人出資;7月，合資公司總投資額由4000萬(wàn)美元追加至1.7億美元，主要建設(shè)項(xiàng)目包括項(xiàng)目立項(xiàng)，生產(chǎn)設(shè)備的采購(gòu)，相應(yīng)配套設(shè)施建設(shè)。項(xiàng)目建設(shè)期約兩年。經(jīng)營(yíng)范圍為:從事平板顯示屏及觸控組件材料器件的研發(fā)，設(shè)計(jì)，制造，銷售和售后服務(wù)。其中注冊(cè)資本額由2000萬(wàn)美元追加至7500萬(wàn)美元，公司以內(nèi)部累積的自有資金投資6210萬(wàn)美元出資，占注冊(cè)資本的82.8%，金豐亞太認(rèn)繳出資額為外匯1290萬(wàn)美元，占注冊(cè)資本的17.2%。本項(xiàng)目投資是實(shí)施策略整合之戰(zhàn)略部署，項(xiàng)目實(shí)施可以進(jìn)一步完善公司觸控供應(yīng)鏈，形成上下游完整供應(yīng)鏈，提升公司的配套能力，增強(qiáng)公司的核心競(jìng)爭(zhēng)力;同年8月，合營(yíng)公司取得營(yíng)業(yè)執(zhí)照，名稱科立視材料科技有限公司，11月，以2830萬(wàn)元的價(jià)格競(jìng)拍取得121.71畝的建設(shè)用地。2013年6月，公司觸控組件材料項(xiàng)目進(jìn)入投料階段。

要點(diǎn)十:實(shí)際控制人 中華映管直接持有華映百慕大100%股權(quán)，直接和間接持有華映納閩100%股權(quán)，為華映百慕大和華映納閩的實(shí)際控制人。中華映管經(jīng)營(yíng)范圍為:發(fā)電，輸電，配電機(jī)械制造業(yè)，電器及視聽(tīng)電子產(chǎn)品制造業(yè)，有線通信機(jī)械器材制造業(yè)等。中華映管為臺(tái)灣證券交易所上市公司，股票代碼:2475。中華映管已發(fā)展成為跨國(guó)經(jīng)營(yíng)的大尺寸TFT-LCD，PDP(電漿電視)等光電視訊產(chǎn)品的領(lǐng)航者及具有全球最大的顯示管制造廠，成為產(chǎn)品線最完整的光電專業(yè)制造廠。下屬子公司，孫公司還包括大華光電，新金士頓股份有限公司，誠(chéng)創(chuàng)科技股份有限公司等。

要點(diǎn)十一:投資7500萬(wàn)元參與設(shè)立保險(xiǎn)公司 2015年5月22日公告，為挖掘新興產(chǎn)業(yè)的投資機(jī)會(huì)，充分利用兩岸市場(chǎng)有效資源，培育未來(lái)新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)，公司擬與福建省能源集團(tuán)有限責(zé)任公司等發(fā)起設(shè)立海峽人壽保險(xiǎn)股份有限公司。其中，公司擬以自有資金出資人民幣7500萬(wàn)元，占海峽人壽注冊(cè)資本(人民幣15億元)的5%。

要點(diǎn)十二:股東回報(bào)規(guī)劃 2012年6月，公司制定未來(lái)三年(2012-2014)分紅回報(bào)規(guī)劃。未來(lái)三年內(nèi)，公司可以采取現(xiàn)金方式、股票方式或者現(xiàn)金與股票相結(jié)合的方式分配股利。公司董事會(huì)可以根據(jù)公司的資金需求狀況提議公司進(jìn)行中期分配。公司依據(jù)《公司法》等有關(guān)法律法規(guī)及《公司章程》的規(guī)定，足額提取法定公積金、任意公積金以后，每年以現(xiàn)金方式、股票方式或者現(xiàn)金與股票相結(jié)合的方式分配股利，在公司盈利和現(xiàn)金流滿足持續(xù)經(jīng)營(yíng)和長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展的前提下，最近三年以現(xiàn)金累計(jì)分配的利潤(rùn)不少于最近三年實(shí)現(xiàn)的年均可分配利潤(rùn)的30%。

要點(diǎn)十三:股東承諾 華映百慕大，華映納閩及其實(shí)際控制人應(yīng)優(yōu)先向中國(guó)大陸上市公司(特指本次收購(gòu)?fù)瓿珊笾袊?guó)大陸上市公司閩閩東)及其控制之企業(yè)提供液晶顯示模組委托加工訂單。在四家LCM公司現(xiàn)有經(jīng)營(yíng)模式未因法律，政策變更等客觀變化而改變的情況下，本次收購(gòu)?fù)瓿珊笾林袊?guó)大陸上市公司一個(gè)會(huì)計(jì)年度內(nèi)關(guān)聯(lián)交易金額占同期同類交易金額的比例下降至30%以下(不含30%)前，確保中國(guó)大陸上市公司每年凈資產(chǎn)收益率不低于10%(收購(gòu)?fù)瓿珊笕陿I(yè)績(jī)承諾依原承諾目標(biāo)不變)，不足部分由華映百慕大以現(xiàn)金向中國(guó)大陸上市公司補(bǔ)足，從而確保中國(guó)大陸上市公司持續(xù)盈利能力。若后續(xù)閩東電機(jī)一個(gè)會(huì)計(jì)年度關(guān)聯(lián)交易金額占同期同類交易金額的比例恢復(fù)至30%以上(含30%)，則仍確保閩東電機(jī)該年凈資產(chǎn)收益率不低于10%，不足部分由華映百慕大于當(dāng)年以現(xiàn)金向閩東電機(jī)補(bǔ)足。